软件产品增值税(软件增值税退税)

1.10月14日下午，财政部、国家税务总局发布了《关于软件产品增值税政策的通知》（财税[2011]100号），对新18号文（国发[2011]4号）制定了实施细则：软件产品增值税继续执行18号文的规定，对增值税实际税负超过3%的部分实行即征即退政策。新开普(300248括号30日晚间公告，根据财政部、国家税务总局《关于软件产品增值税政策的通知》的规定，增值税一般纳税人销售其自行开发生产的软件产品(含嵌入式软件)，按17%税率征收增值税后，对其增值税实际税负超过3%的部分实行即征即退政策。该实施细则直接受益的公司为增值税退税对净利润占比较高的公司，也就是软件产品销售规模较大的公司，直接受益的主要标的为：启明星辰、太极股份、广联达、用友软件。

1.)如果企业取得即征即退增值税款100万元，购置100万元的固定资产，采用直线折旧法，折旧年限10年，则每年平均的10万元不能税前扣除。主要观点该实施细则的出台时间超出市场预期，而细则的内容只是针对增值税，对营业税、所得税等其他优惠政策的实施细则尚未出台。

2.(财税〔2012〕27号)第三规定：软件企业自获利年度起两免三减半。财税〔2012〕27号文件规定即征即退增值税款由企业专项用于软件产品研发和扩大再生产，为企业留下了选择余地。

3.财政部、国家税务总局《关于软件产品增值税政策的通知》的出台，也为计算机行业公司的2011年业绩提供了强有力支撑。财税〔2012〕27号文件第五条规定，即征即退增值税款由企业专项用于软件产品研发和扩大再生产并单独进行核算，可以作为不征税收入，在计算应纳税所得额时从收入总额中减除。

1.相比老18号文，新18号文在软件和集成电路企业营业税、所得税等方面提出了更加优惠的政策，我们认为营业税、所得税的实施细则也将陆续推出。根据相关规定，以上退税所得计入公司2014年度营业外收入，将对公司2014年度损益产生积极影响。

2.企业所得税法实施条例第二十八条规定，不征税收入用于支出所形成的费用或者财产，不得扣除或者计算对应的折旧、摊销扣除。

3.从历史经验来看，当在四季度计算机行业的公司业绩逐渐明朗时，股价表现也优于大盘。根据企业会计准则相关规定，以上退税所得计入公司2018年度其他收益，将对公司2018年度损益产生积极影响。